퀀트 트레이딩에서 대체 데이터 활용 심화 분석
대체 데이터의 정의와 투자 전략에서의 의미대체 데이터(Alternative Data)란 전통적인 재무제표, 주가, 거래량 같은 정형적 금융 데이터가 아닌, 외부 환경이나 소비자 행동, 사회 흐름 등을 반영한 비정형 데이터를 의미합니다. 퀀트 트레이딩에서는 이러한 데이터를 통해 기존에 포착되지 않았던 정보와 선행 지표를 모델에 반영하여 알파를 창출하거나 리스크를 사전에 탐지하는 데 활용합니다. 과거에는 기관 투자자들만 접근할 수 있었던 위성 이미지, POS 데이터, 웹 트래픽, SNS 감성 분석, 특허 데이터, ESG 점수 등 수많은 비정형 데이터가 최근에는 클라우드 인프라와 머신러닝 기법의 발달로 보다 폭넓게 활용되고 있습니다. 특히 고빈도 트레이딩, 이벤트 기반 전략, 비정형 리스크 예측 등에서 대체 ..
2025. 4. 2.
파생상품(옵션, 선물)과 퀀트 투자 최적의 헤징 전략 설계
파생상품의 이해와 퀀트 전략과의 접점퀀트 투자에서 파생상품인 옵션과 선물은 리스크 관리와 알파 창출을 동시에 가능하게 해주는 강력한 도구입니다. 선물(Futures)은 정해진 날짜에 특정 자산을 미리 정해진 가격에 거래하기로 약속한 계약이며, 주로 지수, 금리, 원자재, 통화 등의 헤징 수단이나 레버리지 수단으로 활용됩니다. 옵션(Options)은 자산을 미래에 특정 가격으로 살 수 있는(콜 옵션) 또는 팔 수 있는(풋 옵션) 권리를 제공하는 상품으로, 변동성 매매, 수익률 구조 조절, 하방 리스크 보호 등 다양한 전략적 운용이 가능합니다. 퀀트 전략에서는 이들 파생상품을 백테스트 기반으로 정량화하여 자산 배분과 리스크 조정에 통합하는 방식으로 많이 활용합니다. 특히 옵션의 델타, 감마, 세타 등 그리스..
2025. 3. 31.
